ＦＵＪＩ【6134】 新株に関する掲示板の投稿

今回の第１Qの決算ポイントは
１．会社予想が出てコンセンサスを上回ってきました。
　　　　　　　コンセンサス　　　→　　　会社予想
　売上　　148,225（8.9％増）　　　　151,000（10.9％増）
営業利益　　25,100（14.9％増）　　　　29,000（32.9％増）
特に利益は大幅増で株価にインパクトがあるのでは
２．第１Qの増益率と進捗率＆利益率
　　　　　　　第１Qの増益率　　　通期予想増益率　　通期予想に対する進捗率　　　　
営業利益　　　　37.5％増　　　　　　32.4％増　　　　　　　30.5％　　　　　　　
　　　　　　　第１Qの利益率　　　　通期予想利益率
営業利益率　　　　22.8％　　　　　　　19.2％　
通期の増益率が１Qの増益率に比べて低く、営業利益率も下がる見通しとしている
現在の会社予想の利益はまだ低すぎると見える→会社予想より更なる増益の可能性
３．受注残高が第１Qで前年39.4％増なのに通期の受注残高見込みは2.0％増で、通期売上予想も10.9％増にとどまっている。
今後の受注をかなり低く見込んでいると思われる。
もう一段の売上増の可能性とそこからくる利益でさらに大きく膨らんでくる。
４．現在の株価からPERは大きく下がり、新株価は
　　　　　　　　　　　一株利益　 　　　PER　　　　株価
最初の会社予想　　　　124.44円　　　21.4倍　　　2,665円
今回の会社予想　　　　207.40円　　　12.9倍　　　2,665円
もし同じPERなら　　　207.40円　　　21.4倍　　　4,442円　となる。
さすがにそこまではないと思うので
仮に16倍とすると　　　207.40円　　　16.0倍　　　3,318円となる。
もはや成長企業なのでPERも高く買われても不思議ではないが、
さすがに3,000円以下で売る気は起らない。
何しろ第２Qは更なる増益と上方修正が待っていると思われるから。
11月上旬のの決算発表を楽しみにがっちりホールドして待ちます。